无风险利率降低,美式看帐期权价值就会下降,为什么?
王力红
于2022-04-28 21:41 发布 781次浏览
- 送心意
陈静芳老师
职称: 中级会计师,初级会计师,注册会计师
2022-04-28 22:11
同学你好,无风险利率下降可以看作是股价下降,看涨期权价值是S-X会下跌
相关问题讨论
同学你好,无风险利率下降可以看作是股价下降,看涨期权价值是S-X会下跌
2022-04-28 22:11:12
同学您好,因为期权买方未来现金的流入是一定的,和无风险利率没有任何关系,就是执行价格减去市价;但是那这部分现金流入的现值就会因为无风险利率的上涨而降低。所以期权的价值也会因此降低了。
2022-04-29 22:27:29
B,C看跌期权的特征是看跌,市价下降,其价值升高,选项A错误;到期期限与美式期权价值呈同向变化,选项B正确;股价波动率是期权估值的重要因素,波动率越小,期权价值越小,选项C正确;无风险利率越低,执行价格的现值越大,增加看跌期权的价值,选项D错误。
2024-06-17 22:21:56
收到,老师看下截图内容,整理下思路
2022-04-05 11:09:17
B 买入看涨期权的到期日价值=max(ST-X,0),买入看跌期权的到期日价值=max(X-ST,0),所以看涨期权价值与股价正相关,看跌期权价值与股价负相关。期权有效期内预计发放的红利增加,则在除息日后,红利发放导致股价ST降低,从而降低看涨期权价值、增加看跌期权价值。只有选项B描述正确。
2024-04-24 19:25:40
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王力红 追问
2022-04-29 21:34