送心意

罗雯老师

职称中级会计师

2023-05-18 22:14

您好,
(1)资产组合M的标准差率=27.9%/18%=1.55;
(2)资产组合N的标准差率为1.2小于资产组合M的标准差率,故资产组合M的风险更大;
(3)设张某应在资产组合M上投资的最低比例是X:
18%X+13%×(1-X)=16%,解得X=60%。
为实现期望的收益率,张某应在资产组合M上投资的最低比例是60%;
(4)张某在资产组合M(高风险)上投资的最低比例是60%,而在资产组合N(低风险)上投资的最高比例是40%,而赵某投资于资产组合M和N的资金比例分别为30%和70%;因为资产组合M的风险大于资产组合N的风险,并且赵某投资于资产组合M(高风险)的比例低于张某投资于资产组合M(高风险)的比例,所以赵某更厌恶风险。

心灵美的柠檬 追问

2023-05-18 22:24

老师,我知道答案我是不懂第3个问题的答案

罗雯老师 解答

2023-05-18 22:29

最低期望收益率=M的期望收益率*M的投资比例+N的期望收益率*N的投资比率
M的投资比例+N的投资比例=1
所以代入公式得
设张某应在资产组合M上投资的最低比例是X
16%=18%X+13%×(1-X)

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您好, (1)资产组合M的标准差率=27.9%/18%=1.55; (2)资产组合N的标准差率为1.2小于资产组合M的标准差率,故资产组合M的风险更大; (3)设张某应在资产组合M上投资的最低比例是X: 18%X%2B13%×(1-X)=16%,解得X=60%。 为实现期望的收益率,张某应在资产组合M上投资的最低比例是60%; (4)张某在资产组合M(高风险)上投资的最低比例是60%,而在资产组合N(低风险)上投资的最高比例是40%,而赵某投资于资产组合M和N的资金比例分别为30%和70%;因为资产组合M的风险大于资产组合N的风险,并且赵某投资于资产组合M(高风险)的比例低于张某投资于资产组合M(高风险)的比例,所以赵某更厌恶风险。
2023-05-18 22:14:37
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